Stiftungsvermögen & Stiftungsfonds

Unser Dank gilt den angeschlossenen Funkhäusern in Österreich und der Schweiz, das wollte ich immer schon mal sagen. So beschloss ich die erste Folge unseres neuen TV-Talks rund um Stiftungsfonds & Co., in der ich mit dem Geschäftsführer der BINGO-Umweltstiftung, Karsten Behr, und dem Stiftungsexperten der DZ Privatbank, Hans-Dieter Meisberger über das sprechen konnte, was Stiftungen eben so umtreibt rund um die Fondsanlage, im Heute und im Morgen. Mittlerweile dreht sich hierbei jedoch nicht mehr alles nur um die Ausschüttung. Denn das wäre zu einfach. Unsere 3 Lehren aus Folge 1 von #fondsfibel AKTUELL.

Was haben Gamma Plus Fonds, Carmignac Patrimoine Income Fund, Selection Rendite Plus, FU Bonds Monthly Income und SQUAD Aguja Opportunities gemeinsam? Diese fünf Fonds werden in der #fondsfibel-Rubrik DIE NEUEN aus Sicht der Ideengenese für die Fondsliste einer Stiftung analysiert. Wir sprachen im #Freitagspodcast mit unserem #fondsfibel-Redaktionsleiter Stefan Preuss darüber, was es Neues bei den Neuen gibt, und wie das aktuelle Doing im Fonds aus Stiftungssicht zu werten ist. Ein Podcast der Kategorie Aus der Praxis für die Praxis.

Am 23.2.2022 senden wir erstmals #fondsfibel AKTUELL, ab 10 Uhr heißt es dann Licht aus Spot an für den ersten TV-Talk rund um Stiftungsfonds & Co. Wir sprechen mit Stiftungsprofis über Stiftungsfonds, über das was es im Stiftungsfonds bzw. im stiftungsgeeigneten Fonds heute braucht und auch dazu, wie Stiftungen ihr Stiftungsvermögen mit Fonds zeitgemäß aufstellen. Denn Eines ist gewiss: Nicht nur die Stiftungsrechtsreform ist im Stiftungsvermögen ein echter Gamechanger, die äußeren Umstände sind es erst recht. Die Tage jetzt sind so etwas wie der beste Beweis dafür.

Der jährliche Kapitalmarktausblick von Morgan Stanley steht unter der hoffnungsfrohen Namensgebung „Ideas“. Experten der Bank aus den einzelnen Investment-Teams berichteten in einer globalen Übertragung über ihre Analysen und Erwartungen für 2022 und darüber hinaus. Ideen, die für die Vermögensanlage von Stiftungen kompatibel sind, gab es natürlich auch dieses Jahr. Gleichzeitig erfreute sich das Wort „bumpy“ großer Beliebtheit: Holprig werde es. Und was die Inflation angeht: 2% sei nicht mehr die Decke, sondern der Boden des Erwartbaren. Für die Rendite nach Inflation gab es daher auch ein klares Statement: From bad to worse…

Mit #fondsfibel AKTUELL starten wir ein neues TV-Talk-Format, in dem sich alles um Stiftungsfonds & Co. dreht. Wir werden mit unseren #fondsfibel-Stiftungsexperten sprechen, uns Stiftungsverantwortliche einladen, um Fondshandwerk so zu übersetzen, dass viele viele Stiftungen einen weiteren Zugang zur Fondsanlage finden. Wir wollen Fondskonzepte beleuchten, wir wollen wissen, ob der nachhaltige Ansatz authentisch ist, wir wollen rund um unsere #fondsfibel-Fonds immer wieder aktuelle Impulse liefern. Los geht’s am 23.2. um 10 Uhr, auf www.fondsfibel.de.

Etliche der #fondsfibel-NEUEN bzw. deren Fondskonzepte haben während des Börsenjahres 2021 ihr Potenzial dargelegt, dennoch gibt es Potenziale zu heben. Denn ganz so einfach waren die vergangenen 12 Monate dann doch nicht. Ein Blick auf die Beschleunigungsspur.

In vorangegangenen Ausgaben und Updates hatten wir eine Reihe neuer Fondskonzepte vorgestellt, die sich direkt an Stiftungen wenden oder vom Konzept her grundsätzlich geeignet sind. Wie haben sich diese Fonds entwickelt? Was lässt sich daraus für Anlagekonzepte für Stiftungen lernen? Diese und weitere Fragen beantworten wir in der folgenden Analyse.

Ich gebe es zu, ich bin ein Fondsbegeisterter. Mir macht es Spaß, mich mit Fondsanbietern über ihre Strategien zu unterhalten, ich finde es spannend mich durch Factsheets zu wühlen, und ja, ich lese ESG-Reportings. Nicht zuletzt werfe ich auch häufiger einen Blick in Halbjahresbericht und Jahresbericht, da ich einen Eindruck vom Gesamtbestand des Fonds gewinnen möchte. Nennen Sie es ruhig bescheuert, aber um einen Fonds zu verstehen, brauche ich dieses Stöbern im Zahlenwerk. Erst recht, wenn wir ein aktuelles Bild unseres #fondsfibel-Clubs der 25 zeichnen wollen. So wie jetzt wieder.

Eines wenn nicht das große Thema der laufenden Dekade wird der Umbau der Volkswirtschaft hin zu einer nachhaltigeren bzw. verantwortungsbewussteren sein. Mit Markus Kopp, Stiftungsexperte bei der französischen Fondsboutique Carmignac, sprachen wir über das Finden tatsächlich nachhaltiger unternehmerischer Ansätze und auch darüber, dass gerade Stiftungen nicht darauf verzichten sollten, als Teil des Aktionariats Einfluss auf Unternehmen auszuüben. Das Stichwort heißt hier Engagement. Ein #FreitagsPodcast, der ob der Verkehrsgeräusche drumherum etwas aus dem Rahmen fällt.

BlackRock-CEO Larry Fink hat seinen jährlichen Brief an die Unternehmenschefs weltweit versandt. Viele seiner Anregungen und Forderungen decken sich mit gemeinnütziger Gedankenwelt. Warum sich Stiftungen bestätigt sehen dürfen – und wie sie die Situation nutzen können.